Ein Kryptowährung-Jahresrückblick für 2019

PReisspekulation war das bestimmende Kryptowährungsthema des letzten Jahrzehnts. Aber im Jahr 2019 gerieten Spekulationen für Anwendungsfälle, die über die Preisspekulation hinausgingen, in den Hintergrund der Produktnutzung.

Als ich 2013 bei Coinbase arbeitete, erlaubte unser Kernprodukt den Leuten, über Bitcoin (BTC) zu spekulieren. Die Kauf- / Verkaufsfunktionalität war schon immer das Rückgrat des Coinbase-Geschäfts, aber zu dieser Zeit waren viele von uns am meisten von den neuen Anwendungsfällen begeistert, die eine erlaubnislose Plattform für Innovationen bei Finanzdienstleistungen für die Welt bringen könnte.

Wir hatten auch eine Anwendungsprogrammierschnittstelle (API), die Entwicklern beim Erstellen von Bitcoin-Apps half. Interessante Apps wie BTC Jam (globales Peer-to-Peer-Lending), BitPesa (grenzüberschreitende Zahlungen) und Bsave (verzinsliches BTC) haben die Coinbase-API verwendet, aber diese Produkte haben nie viel Anklang gefunden. Es war zu früh. Es stellte sich heraus, dass Bitcoin als spekulativer Wertspeicher großartig war, aber nicht die erlaubnislose Plattform für Innovationen, die wir für möglich hielten.

Sechs Jahre später finden dieselben und viele weitere Anwendungsfälle Produktmarkttauglichkeit als dezentrale Anwendungen (dApps) auf Ethereum. 2019 wird sinken, als das Jahr, in dem die Verwendung von Kryptowährungen jenseits der Spekulation begann, zu blühen begann.

Hier die 10 wichtigsten Produktentwicklungen des vergangenen Jahres:

1.) Offene, globale Finanzanwendungen bei Ethereum eröffnen neuen Menschen neue Möglichkeiten, Kredite aufzunehmen, Geld auszugeben und Geld zu verdienen

Ausleihen mit MakerDAO: Jeder auf der Welt mit ETH oder BAT (und bald vielen weiteren Arten von Sicherheiten) kann ohne Erlaubnis von irgendjemandem einen besicherten Kredit erhalten. Dies ist ein Produkt, das vor Ethereum einfach nicht existieren konnte, und seine Traktion in den letzten 18 Monaten war beeindruckend. 2019 war ein Übergangsjahr für das Projekt (ein Upgrade von Sai auf Dai wurde im November durchgeführt) und die Zukunft sieht rosig aus, wenn mehr Sicherheiten hinzugefügt und die Stabilität von Dai nachgewiesen wird.

Senden und ausgeben mit Dai: Kryptowährungen mit festem Angebot wie BTC sind zu volatil, um von den meisten Menschen auf absehbare Zeit als Tauschmittel verwendet zu werden. Stallmünzen sind in erster Linie preisstabil, was sie als Tauschmittel viel rentabler macht. Dai verfügt über ein soziales Skalierbarkeitspotenzial, über das derzeit keine andere stabile Münze auf dem Planeten verfügt, da es darauf ausgelegt ist, das Vertrauen zu minimieren. Während Tether und USDC heutzutage häufiger verwendet werden, ist die Flugbahn von Dai ziemlich aufregend.

Interesse verdienen mit Verbindung oder dYdX: Für verzinsliche Depotprodukte bestehen erhebliche Kosten- und regulatorische Markteintrittsbarrieren. Bei nicht verwahrten verzinslichen Produkten ist die Eintrittsbarriere wesentlich geringer. Infolgedessen sehen wir jetzt viele Experimente in diesem Bereich. Benutzer können zu Diensten wie Compound und dYdX gehen, um ihre Kryptowährung auszuleihen und Zinsen auf eine nicht-verwahrte Weise zu verdienen, bei der keine Vertrauensperson für die Verwahrung von Geldern erforderlich ist.

2.) Das makroökonomische Umfeld zeigt weiterhin, dass das Misstrauen gegenüber großen Eliteinstitutionen auf der ganzen Welt zunimmt

Der Populismus ist weltweit auf dem Vormarsch. Das war noch nie so klar wie heute, als populistische Parteien viele demokratische Länder der Welt kontrollierten (siehe https://qz.com/1774201/the-global-state-of-right-wing-populism-in-2019) /). Kryptowährungen werden weiterhin in hohem Maße von diesem Trend profitieren.

Wenn Sie in den USA leben und Ihr Vertrauen nicht einer Bank oder der US-Regierung schenken möchten, können Sie USD in BTC umwandeln und an a senden Hauptbuch Brieftasche. Wenn Sie in Venezuela leben und Ihr Vermögen nicht in venezolanischen Bolivaren lagern möchten, können Sie Bolivaren in Dai umwandeln und an senden Metamask Brieftasche und starten Sie es.

Die meisten Menschen fühlen sich weiterhin wohl, wenn sie großen Institutionen ihr Geld, ihre Identität und ihre Daten anvertrauen, aber das Vertrauen schwindet deutlich in Richtung 2020, und Kryptowährungen bieten eine Alternative. Das Aufkommen von Stallmünzen wie Dai ist besonders wichtig, um ein stabiles Tauschmittel für Menschen zu bieten, die in Ländern mit hoch inflationären Währungen nicht viel Ermessensspielraum haben.

3.) Der dezentrale Austausch macht Fortschritte

Vom Mt. Von Gox im Jahr 2011 bis Binance im Jahr 2019 waren zentralisierte Exchange-Hacks ein schmerzlicher Teil der Branche. Ein nicht-kustodialer Austausch verringert das Kontrahentenrisiko für Personen, die auf Krypto spekulieren möchten, und in dieser Kategorie wird seit vielen Jahren viel experimentiert. In diesem Jahr hatten zwei Produkte, die keine Depotbanken sind, Ausbruchsjahre:

Kyber-Netzwerk hat leise das meiste DEX-Volumen in diesem Jahr generiert. Die Hauptbenutzeroberfläche von Kyber.Swap macht jetzt weniger als 40% des gesamten Kyber-Volumens aus, und das Kyber-Team hat großartige Arbeit geleistet, um die Kyber-Smart-Verträge in viele Ethereum-Produkte zu integrieren.

Uniswap Pionierarbeit im Bereich des automatisierten Market Making (AMM) für ERC20-Tokens und verzeichnete in diesem Jahr ein starkes Wachstum. Es bleibt abzuwarten, ob AMMs im Vergleich zum traditionellen Orderbuch-Ansatz wie Kyber langfristig ein signifikantes Volumen generieren werden, aber Unsiwap hat eine leidenschaftliche Community mit seinem einzigartigen Modell des gemeinsamen Eigentums.

Beide Produkte ermöglichen den nicht-verwahrten Handel mit nur ERC20-Tokens, und es bleibt eine große Chance für jemanden, den nicht-verwahrten Tauschmarkt für alle Kryptowährungen über nur ERC20 hinaus zu erobern.

4.) Die Crypto-Benutzererfahrung wird immer besser, obwohl noch viel Raum für Verbesserungen besteht

Die neuen Kryptoprodukte, die wir in den letzten Jahren gesehen haben, werden immer noch hauptsächlich von "Krypto-Einheimischen" verwendet. Die Schlüsselverwaltung bleibt eine große Barriere für die Benutzererfahrung, und in der Vergangenheit gab es einen Kompromiss zwischen Zensurbeständigkeit und UX (Coinbase). com bietet eine gute UX, ist aber nicht zensurresistent, während Metamask eine schlechte UX bietet, aber zensurresistent ist). In diesem Jahr haben wir eine neue Welle von Produkten gesehen, die diesen heiligen Gral finden, eine gute UX bereitzustellen und gleichzeitig die Zensurresistenz aufrechtzuerhalten:

Mutig ist ein sicherer, schneller und privater Webbrowser, in den eine Kryptowährungs-Brieftasche integriert ist und der Nutzern eine einfache Möglichkeit bietet, ihre erste Krypto zu erstellen, indem sie sich für die Anzeige von Anzeigen entscheiden. Brave ist bis heute eines der besten Beispiele für ein großartiges Produkt, das in erster Linie Kryptowährung im Hintergrund verwendet und kürzlich 10 Millionen Benutzer überstieg.

Argent ist eine mobile Ethereum-Brieftasche, die neuen Benutzern als Gateway zu DeFi dienen soll. Es wurde 2019 lanciert und könnte im Jahr 2020 ein Jahr des Ausbruchs haben, da Verbesserungen vorgenommen werden, wie die kürzlich hinzugefügte Unterstützung für walletconnect.

Authereum ist ein Login- und Wallet-Lösung für dApp-Entwickler, die ihren Benutzern eine Web2-ähnliche Benutzererfahrung bieten und gleichzeitig die Zensurbeständigkeit aufrechterhalten möchten. Es befindet sich noch im Beta-Modus, wird jedoch Anfang 2020 veröffentlicht.

5.) Prognosemärkte machen Fortschritte und 2020 wird ein großes Jahr für die politischen Märkte

Einige schauen auf die minimale Traktion, die Augur hat bisher erlebt und sagen, dass Prognosemärkte gescheitert sind. Diese Ansicht ist kurzsichtig, da es erste Anzeichen für Fortschritte gibt, die darauf hindeuten, dass eine zensurresistente Prognosemarktplattform viele neue Leute in den Raum bringen wird.

Augur v2 Dies ist eine der aufregendsten Entwicklungen, auf die im ersten Halbjahr 2020 geachtet werden muss, insbesondere bei den nächsten US-Präsidentschaftswahlen im November 2020. Augur v2 ist Dai-only, damit Benutzer sich auf die gewünschten Märkte einstellen können, ohne sich Gedanken über die Volatilität der ETH. Es hat auch einen überarbeiteten Client und verbessert eine Reihe von UX-Problemen mit v1.

6.) Die Verwendung von nicht fungiblen Token nimmt zu und die Zukunft von NFTs + -Spielen scheint vielversprechend

Kryptokätzchen startete die Bewegung für nicht fungible Token im Jahr 2017. Zwei Jahre später haben wir noch keine derartige Virusempfindung, aber wir sehen leise eine zunehmende Traktion im Weltraum, angeführt von Spielen wie Götter ungekettet und Dezentral. Hier arbeiten eine Reihe starker Teams, und da neue Kontexte für den Besitz und die Präsentation digitaler Waren entstehen, wird die Nachfrage nach dieser Kategorie von Vermögenswerten wahrscheinlich zunehmen.

Offenes Meer ist die führende nicht fungible Token-Börse und verzeichnete in diesem Jahr ein enormes Wachstum. Das vierte Quartal war aufgrund von besonders stark Ethereum Name Service Handel.

7.) Die Infrastruktur reift weiter, um neue Anwendungsfälle zu unterstützen (obwohl noch in Arbeit)

Kosmos steht an der Spitze der Token-Interoperabilität. Dies könnte der Schlüssel zum Entsperren des Nicht-ERC20-Krypto-Krypto-DEX-Puzzles sein. Einige bemerkenswerte Projekte wie der Binance DEX verwenden das Cosmos SDK, um ihre eigene Proof-of-Stake-basierte dApp zu erstellen. Die blockchain-spezifische Entwicklung ist ein Trend, nach dApps Ausschau zu halten, die einen hohen Durchsatz erfordern.

Tupfen steht an der Spitze der intelligenten Vertragsinteroperabilität, ein heiliger Gral, auf den Ethereum auch mit ETH 2.0 hinarbeitet.

Es gibt eine Reihe anderer talentierter Teams, die Geld gesammelt haben, um an einer vielversprechenden Infrastruktur wie der zu arbeiten Unendlichkeit und Filecoin. Die Jury ist immer noch sehr gespannt auf die Leistung dieser Teams, aber es könnte hier im Jahr 2020 einige Überraschungen geben.

8.) Frühzeitiges Experimentieren in aufkommenden Bereichen wie Bondingkurven, Versicherungen und Governance ist vielversprechend

In den Bereichen Bonding-Kurven, Versicherung und Governance wurde viel experimentiert, was im kommenden Jahr zu einigen Durchbrüchen führen könnte. Nexus Mutual befindet sich im Schnittpunkt dieser drei Trends und das Wachstum von Nexus war 2019 stark. Viele andere Projekte sind es wert, beobachtet zu werden Stärke und Fairmint.

9.) Die Nutzung von Datenschutzprodukten ist bislang gering

Datenschutz ist ein Meme, das einen Wert von über 1,5 Milliarden US-Dollar (Monero, Dash, Zcash usw.) geschaffen hat, bei dem die Verwendung von Datenschutzmünzen jedoch nur minimal zugenommen hat. Diese Projekte haben interessante technische und leidenschaftliche Investoren, aber nur wenige Anwender sprechen davon. Der Grund für diesen Trend ist unklar. Kümmern sich die meisten Leute einfach nicht um Privatsphäre? Ist es einfach zu früh und die Technologie hat noch keine Fortschritte gemacht? Oder existiert die Gewinnerplattform noch nicht?

Ich bin der Ansicht, dass die Menschen beim Thema Austausch zwar Wert auf Privatsphäre legen, aber in erster Linie auf Stabilität. Wenn Sie versuchen, eine Münze zu bauen, die als Tauschmittel verwendet werden soll, muss zunächst die Stabilität im Vordergrund stehen. Die Geheimhaltungsmünzen, die es heute gibt, sind größtenteils Kryptowährungen mit festem Vorrat, die eher als spekulativer Wertvorrat wie Bitcoin denn als Tauschmittelmünze wie Dai gedacht sind. Ab 2020 erwarte ich, dass vorhandene Kryptowährungen Datenschutz implementieren, was die Produktnutzung katalysieren wird. Tornado Cash ist eines der aufregendsten Projekte an dieser Front.

10.) Viele der wichtigsten Unternehmen sozialer Netzwerke (Facebook, Twitter, Telegramm) und viele Länder (China, Russland, Schweden) befinden sich in verschiedenen Phasen der Einleitung von Kryptowährungsinitiativen

Alle diese Projekte wurden im vergangenen Jahr von den Mainstream-Medien gut bekannt gemacht. Obwohl ich wegen der Regulierung und des Innovatordilemmas (siehe Gedanken zu Facebook Coin zu Beginn dieses Jahres) generell skeptisch bin, steht außer Frage, dass diese Initiativen der allgemeinen Wahrnehmung der Branche geholfen haben. Ich denke, dass weitere Projekte wie diese der Branche weiterhelfen werden, und wir könnten von einem dieser Projekte überrascht sein.

Wir warten immer noch darauf, dass die Branche den Mainstream-Hype, den Preisspekulationen in den letzten zehn Jahren ausgelöst haben, aufgreift. Der obige Fortschritt zeigt, dass wir uns auf dem richtigen Weg befinden und dass Energie und Aufregung vorhanden sind, aber eine Menge Arbeit bleibt eindeutig auf dem Weg in das nächste Jahrzehnt.

Offenlegung: 1Bestätigung ist Investor in viele der genannten Projekte, darunter BTC -, ETH -, MKR -, ATOM -, DOT -, NXM – und REP – Token (vollständig) Portfolio hier). Dieser Inhalt dient nur zu Informationszwecken und sollte nicht als Rechts-, Geschäfts- oder Anlageberatung herangezogen werden.